储能电芯产线开工不足三成，设备商已转做AI服务器测试

“最近一个月，实际产能利用率连30%都不到。”电芯行业从业者郭先生这样告诉知危。

他手头接的项目做的是53.5Ah（安时）软包电芯，产线最初设计时按日产35000pcs（pieces，个）规划，可最近一个月，日产始终没越过10000pcs。

低效率、同质化的产能大量堆在市场里，这就是背后的缘由。

仅仅半年前，储能电芯市场还是一片火热：客户订单排到明年，“一芯难求”的说法随处可见。

不到半年，风向就变了。多家媒体报道称，2026年下半年以来，相关部门正全面摸排动力电池、储能电池现有及规划产能的底数，尚在规划阶段、未正式开工的项目暂缓推进，已备案且在建的项目不受影响。储能电芯等领域是这次摸排的重点。

资讯品牌储能头条的梳理统计显示，今年以来到9月底，山西、宁夏、河北、新疆四个省份累计延期、清退储能项目204个，涉及总规模91.13GWh。

远景高级副总裁田庆军此前公开表示，今年行业储能电芯规划扩产已超800GWh，年底建成产能约1.2-1.5TWh，规划总产能接近2TWh，已远远超出全球市场的真实需求。

但事情并非从供不应求直接滑向产能过剩那么简单。如今的储能电芯市场，“供不应求”与“产能过剩”是并存的。

郭先生向知危解释：“目前储能电芯呈现出来的‘市场高需求’和‘产能过剩’，两者之间并不冲突。”他进一步说明，具体表现为大容量储能电芯依旧供不应求，低端储能电芯则产能过剩。

有色金属行业信息服务机构安泰克也指出，储能电芯行业眼下两极分化明显：头部优质产能接近满产，中小及低端产线产能利用率不足50%，全行业加权产能利用率约65%。

供不应求的“优质产能”，指的正是超大容量电芯。2021年储能市场爆发后，储能电芯的容量级别随需求一路膨胀，从100Ah突进到500Ah+。

最近一年，储能电芯采购市场逐步从小容量向大容量切换，近期主要集中在300Ah以上的产品。

大容量电芯的优势很直接：单体容量抬升，同样的系统总电量下，电芯颗数按比例收缩，与之绑定的PACK（电池包）壳体、线束、连接件、采集点乃至BMS（电池管理系统）通道数量也跟着减少，成本于是降下来。

今年5月，中国华能集团公示2026年储能系统框架协议采购中标候选人。上海有色金属网对公示报价进行测算后指出，华能此次框采储能系统报价整体集中在0.51—0.60元/Wh区间，其中450Ah≤电芯容量<700Ah的大电芯标段报价最低，大容量电芯在系统集成成本端的优势由此显现。

这些趋势还不足以直接断定小容量储能电芯已进入产能过剩阶段。但采购偏好向大电芯切换，预示着中小及低端电芯中长期确实存在结构过剩的风险。

结构性过剩一旦兑现，极可能引发行业内卷、挤压盈利空间。这或许也是相关部门开展摸底、提前发出产能预警的重要原因之一。

在郭先生看来，政府对行业的摸排，某种意义上是对二线小厂的保护。他解释，储能电芯头部企业疯狂扩张，一定程度上挤压了底下小厂的生存空间，头部越扩产，二线越难存活。

郭先生表示，政策允不允许增量先放一边，头部大厂照旧能赚钱，差别只在赚多赚少。“市场就那么大，头部厂商要是一直扩，中小厂本来竞争力就不强，再拿不到大厂分出来的单子、守不住手头的订单，活不活得下去都成问题。”

产业链上下游也会在这次摸排中受到波及，设备厂商就是一例。国内某锂电池制造装备供应商员工告诉知危，锂电池设备厂商的收入来自电池厂产线扩容，新产能若被暂缓审批，尚未开工的新扩产项目对应的设备采购也会延迟。“电池厂不扩产，我们拿不到新订单。现在，我们都已经开始发展AI服务器测试设备领域的新业务了。”

鑫椤资讯高级研究员张金惠进一步预计，这轮对储能产能的预警和审批收紧，本质上是不想让储能重走光伏产能过剩的老路。今后的审批会区别对待：前沿技术类项目仍有获批空间，普通产能想扩产，恐怕很难放行。

张金惠指出，后续储能项目审批将转向技术导向：固态电池、钠电池等新技术路线会更顺利，传统液态锂电池的扩产申请则会被严格卡控。

说到底，比起靠规模取胜，行业更需要的是技术创新驱动的取胜。