大小盘风格轮动分析 Skill
Overview（功能概述）
使用大虾皮 API 获取中证2000（小盘代表）与沪深300（大盘代表）的相对强弱差值，结合历史分布动态计算当前差值所处的百分位，判断市场风格偏向与切换信号。
When to Use（何时使用）
- 判断当前市场风格偏向（大盘股 vs 小盘股）
- 分析大小盘风格轮动趋势
- 识别风格切换信号
- 了解市场资金流向（游资 vs 机构）
触发词：大小盘风格、风格轮动、大盘股小盘股、风格切换、沪深300、中证2000、大盘小盘
When Not to Use（何时不使用）
- 个股层面的买卖点、基本面或财报解读
- 行业板块层面的分析
- 债券、基金、期货、外汇等非风格分析
- 需要实时盘中信号或自动交易指令的请求
Process（执行流程）
Step 0: 前期准备
Token 已配置则跳过此步骤。
npx daxiapi-cli@latest config get token
# 未配置则执行：
npx daxiapi-cli@latest config set token YOUR_TOKEN
Step 1: 获取数据
npx daxiapi-cli@latest market style
返回字段说明：
- 大小盘波动差值：中证2000近期涨跌幅 - 沪深300近期涨跌幅，正值表示小盘强，负值表示大盘强
- 当前风格：基于差值和历史百分位的综合判断，含极端区间的均值回归概率提示
- 历史百分位：当前差值在近两年历史分布中的相对位置
Step 2: 分析数据
拿到数据后，按以下三个维度依次分析：
维度一：当前风格定位
读取「当前风格」和「历史百分位」字段，判断当前处于哪个区间：
| 差值区间 | 风格判断 | 资金特征 |
|---|---|---|
| > +10% | 小盘极端强 | 游资高度活跃，历史上大概率将收窄 |
| +5% ~ +10% | 小盘偏强 | 游资相对主导 |
| 0% ~ +5% | 均衡偏小盘 | 风格均衡，小盘略占优 |
| -5% ~ 0% | 均衡偏大盘 | 风格均衡，大盘略占优 |
| -10% ~ -5% | 大盘偏强 | 机构相对主导 |
| < -10% | 大盘极端强 | 机构高度活跃，但持续性强于小盘极端 |
维度二：趋势方向
观察差值序列的近期走势，判断风格是在强化还是在收敛：
- 差值持续向正方向移动 → 小盘风格强化
- 差值持续向负方向移动 → 大盘风格强化
- 差值在零轴附近震荡 → 风格均衡，无明显方向
维度三：极端值的均值回归判断
仅当差值进入极端区间时触发此维度：
- 差值 > +10%：历史数据显示，此后20日内有约92%的概率差值会收窄，平均收窄幅度约10%。小盘极端强的状态持续性较弱。
- 差值 < -10%：历史数据显示，此后20日内有约74%的概率差值会收窄。注意：大盘极端强的状态持续性明显强于小盘极端强，不可对称处理。
- 正常区间内：不做均值回归判断，避免过度解读。
Step 3: 生成报告
按报告模板输出，要求结论先行，数据支撑在后。
Report Template（报告模板）
报告日期：[YYYY-MM-DD]
【核心结论】
[一句话：当前风格偏向 + 是否处于极端区间 + 趋势方向。例："当前大盘偏强，差值处于历史偏低位置，近期持续向负方向移动，尚未进入极端区间。"]
【风格定位】
当前差值 [X]%，历史百分位 P[N]，[风格判断]。
[若处于极端区间，补充：根据历史统计，当前差值处于极端区间，此后20日内有[X]%的概率差值将收窄，但不排除继续分化的可能。]
【趋势分析】
[描述近期差值序列的方向性变化，引用具体数据支撑，例："差值从[日期]的[X]%持续下行至今日的[Y]%，连续N日偏向大盘，趋势明确。"]
【均值回归判断】
[仅极端区间填写，正常区间写"当前差值处于正常区间，无极端信号。"]
【风险提示】
风格轮动受多重因素影响，历史统计规律不保证未来重现。大盘极端强的状态历史上持续性较强，需结合宏观环境综合判断。本分析仅供参考，不构成投资建议。
数据来源：大虾皮(daxiapi.com) + AI 分析生成
Quality Checks（质量检查）
必须验证：
- [ ] 报告开篇即给出核心结论，不以数据罗列开头
- [ ] 引用了具体差值数字和百分位
- [ ] 趋势分析有数据序列支撑，不是空泛描述
- [ ] 极端区间必须标注均值回归概率；正常区间不得滥用"均值回归"表述
- [ ] 大盘极端强与小盘极端强的不对称性已体现（不可对称处理）
- [ ] 包含风险提示与免责声明
危险信号：
- 🔴 用"一定"、"必然"等绝对化词汇描述风格切换
- 🔴 在正常区间内也做均值回归预测
- 🔴 把大盘极端强和小盘极端强的回归概率写成一样
- 🔴 只看当前一个差值点，不看趋势方向
- 🔴 缺少免责声明
Common Pitfalls（常见陷阱）
- 对称性误区：大盘极端强（<-10%）的均值回归概率（74%）远低于小盘极端强（>+10%，92%），大盘强的极端状态更容易持续，分析时必须区别对待。
- 正常区间过度解读：差值在正常范围内的波动不代表风格切换，不要每次小幅变化都渲染成"切换信号"。
- 忽视趋势方向：当前差值的绝对值只是截面，趋势方向（是在强化还是收敛）同样重要。
- 数据时效：数据为收盘后更新，盘中无实时信号，不适用于日内判断。
Gotchas（避坑）
- 401 认证失败：执行
npx daxiapi-cli@latest config get token检查；若为空，重新配置 token。 - 空数据返回：通常为非交易日或数据尚未更新，建议收盘后17:00以后查询。
- 429 频率超限：等待30-60秒后重试。
References
- CLI 命令参考
- Token 配置指南
- 字段说明
